北京時(shí)間3月6日消息,據(jù)南華早報(bào)報(bào)道,搜狐(納斯達(dá)克證券交易代碼:SOHU)正在與多家投資銀行和私募股權(quán)投資基金就一項(xiàng)可能達(dá)成的融資計(jì)劃展開(kāi)磋商,內(nèi)容是將這家公司私有化,這意味著搜狐可能會(huì)加入一系列中國(guó)公司的行列,退出不友好的美國(guó)市場(chǎng)。
昨天有四名金融行業(yè)消息人士向《南華早報(bào)》透露,搜狐正在與多家投資銀行和私募股權(quán)投資基金進(jìn)行磋商,內(nèi)容有關(guān)一項(xiàng)可能達(dá)成的融資計(jì)劃,旨在將公司私有化。如果這項(xiàng)計(jì)劃得以進(jìn)行,則搜狐將加入一系列中國(guó)公司的行列,從美國(guó)市場(chǎng)退市。
這四位匿名消息人士透露,搜狐最近一直都在與包括瑞士信貸在內(nèi)的多家銀行進(jìn)行磋商,要求這些銀行就可能實(shí)施的一項(xiàng)私有化計(jì)劃提供建議。消息人士還稱(chēng),瑞士信貸還在幫助搜狐尋找新的投資者來(lái)為這項(xiàng)計(jì)劃提供融資,主要可能是私募股權(quán)投資公司。搜狐的主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手是新浪(納斯達(dá)克證券交易代碼:SINA)和網(wǎng)易(納斯達(dá)克證券交易代碼:NTES),這兩家公司也在納斯達(dá)克上市。
如果計(jì)劃成功,則這將是中國(guó)公司最新的退市計(jì)劃,過(guò)去一年時(shí)間里盛大網(wǎng)絡(luò)、分眾傳媒及其他幾家中國(guó)公司都已宣布退市。許多在美上市中國(guó)公司都對(duì)自身股價(jià)的表現(xiàn)越來(lái)越感到不滿(mǎn),認(rèn)為美國(guó)是一個(gè)不友好的市場(chǎng)環(huán)境。渾水等做空機(jī)構(gòu)一直都指責(zé)中國(guó)公司可能存在會(huì)計(jì)違規(guī)和欺詐行為,從而導(dǎo)致其股價(jià)下跌。
一名消息人士透露:“(搜狐創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官)張朝陽(yáng)和銀行家們都認(rèn)為,從當(dāng)前的股價(jià)表現(xiàn)來(lái)看,搜狐的價(jià)值被重大低估。”
搜狐于2000年7月份在納斯達(dá)克上市,其股價(jià)在21世紀(jì)初的互聯(lián)網(wǎng)泡沫破裂時(shí)期曾跌破1美元,但隨后一路回升,截至上周為止已經(jīng)達(dá)到44美元左右,市值達(dá)到17億美元左右。消息人士透露,張朝陽(yáng)將搜狐私有化的計(jì)劃受到了分眾傳媒最近宣布的一項(xiàng)計(jì)劃的啟發(fā)。在去年8月份,也就是在分眾傳媒登陸納斯達(dá)克的大約七年以后,這家公司提出了一項(xiàng)令股東感到吃驚的計(jì)劃,準(zhǔn)備以35億美元的價(jià)格將公司私有化,這項(xiàng)計(jì)劃得到了公司高級(jí)管理層及多家私募股權(quán)投資基金的支持。這項(xiàng)私有化計(jì)劃目前尚懸而未決。
包括凱雷投資集團(tuán)(Carlyle Group)和方源資本(FountainVest Partners)在內(nèi)的多家私募股權(quán)投資公司都已經(jīng)同意支持分眾傳媒的私有化計(jì)劃,有助于該公司管理層更輕松地將其私有化。據(jù)一名消息人士透露,除了分眾傳媒和可能私有化的搜狐以外,至少還有其他兩家大型中國(guó)公司也都在尋求有關(guān)從美國(guó)退市的顧問(wèn)建議。
一名消息人士透露:“私募股權(quán)投資公司的參與肯定會(huì)加快交易進(jìn)程,原因是這些公司將在私有化交易中提供資金。”這名消息人士拒絕透露有哪些私募股權(quán)投資公司已經(jīng)與搜狐進(jìn)行了磋商。“在一項(xiàng)由私募股權(quán)基金為支持的私有化交易中,內(nèi)部收益率的平均值可能會(huì)達(dá)到20%到30%,從而為私募股權(quán)投資者提供重大的收益,這些投資者經(jīng)常在公司退市以后還繼續(xù)持有部位。”
如果搜狐的私有化計(jì)劃成功,那么就將成為從美國(guó)證券交易所退市的規(guī)模最大的一家中國(guó)公司。一些市場(chǎng)觀察人士認(rèn)為,一旦獲得規(guī)模更大、表現(xiàn)更加強(qiáng)勁的資產(chǎn)負(fù)債表,則搜狐就將在香港重新上市,預(yù)計(jì)此事將在幾年中發(fā)生。
當(dāng)日,受私有化消息的刺激,搜狐股價(jià)在納斯達(dá)克市場(chǎng)的常規(guī)交易中上漲5.20美元,報(bào)收于48.84美元,漲幅為11.92%。過(guò)去52周,搜狐的最高股價(jià)為59.49美元,最低股價(jià)為33.75美元。
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